日米金利・為替ダッシュボード

データ読み込み中…

しきい値を判定中…

ドル円の見通し: 金利差モデルによる試算

日米10年金利差との回帰（連動が最も強かった2021〜2023年で推計）による理論値と実勢の乖離＝「円安プレミアム」（金利差で説明できない部分。財政・需給要因）。機械的な試算であり将来の予想を保証するものではない

ドル円 実勢
–
金利差モデル理論値
–
円安プレミアム（乖離）
–

日米10年金利差シナリオプレミアム剥落
（金利差モデルのみ）		プレミアム半減プレミアム維持

日米金利差: 10年金利差 と 政策金利差

10年金利差＝米10年債−日10年債（日次。見通しモデルの説明変数）/ 政策金利差＝FFレート−日銀（月次）。10年金利差が政策金利差より小さいのは、市場が「米利下げ・日銀利上げ」による将来の縮小を織り込んでいるため

表で見る（直近20件）
日付10年金利差政策金利差

長期金利: 日本10年国債 vs 米国10年債

財務省「国債金利情報」/ FRED (DGS10)

表で見る（直近20件）
日付日本10年米国10年

日本国債 年限別利回り: 10・20・30・40年

財務省「国債金利情報」。超長期(30・40年)は財政プレミアム(タームプレミアム・需給)に最も敏感な年限。40年債は2007年11月発行開始

表で見る（直近20件）
日付10年20年30年40年

政策金利: 日銀 vs FRB

FRED (IRSTCI01JPM156N: 日銀無担保コールO/N・月次の代理指標 / DFF: FFレート・日次)

表で見る（直近20件）
日付日銀(代理指標)FFレート

住宅ローン金利: フラット35 vs 米国30年固定

SBIアルヒ「フラット35金利推移」(借入期間21〜35年・最低金利・月次) / FRED (MORTGAGE30US: 米30年固定・週次)。フラット35は2017年9月以前は団信保険料が金利に含まれない

表で見る（直近20件）
日付フラット35(21〜35年)フラット35(15〜20年)

ドル円相場 と 為替介入

FRED (DEXJPUS) / 財務省「外国為替平衡操作の実施状況」。縦線＝介入実施日（マーカーの大きさは介入額に比例）。灰色の帯＝月次速報（総額のみ公表済みで、実施日・方向の内訳は四半期ごとの公表待ち）

介入実績を表で見る（直近20件）
日付方向金額(億円)

金利差と為替の連動性: ローリング相関（1年窓）

日米10年金利差の日次変化 と ドル円の日次変化 の相関係数（過去252営業日窓）。+1に近いほど「金利差拡大＝円安」の連動が強い。0付近は金利差で為替が説明できない局面

表で見る（直近20件）
日付相関係数

ソブリンCDSスプレッド（5年）: 日本 vs 米国

worldgovernmentbonds.com（第三者サイト・ベストエフォート更新）。国債デフォルトに対する保険料(bp)。財政リスクのうち「信用不安」の部分だけを映す

表で見る（直近20件）
日付日本(bp)米国(bp)

一般政府債務残高（対GDP比）: 日本 vs 米国

FRED (GGGDTAJPA188N / GGGDTAUSA188N: IMF・年次)。更新は年1回

表で見る（直近20件）
年日本(%)米国(%)